Vàng điều chỉnh ngắn chờ chủ tịch Powell chốt hạ

1 ธ.ค. 2023

Vĩ mô kinh tế
Chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân (PCE) đã tăng 3% trong tháng 10 so với một năm trước, giảm so với chuỗi 3,4% trong ba tháng mặc dù vẫn cao hơn mục tiêu 2% của Fed, điều này cho thấy chi tiêu tiêu dùng của Mỹ tăng vừa phải trong tháng 10, trong khi mức tăng lạm phát hàng năm là nhỏ nhất trong hơn 2 năm rưỡi, dấu hiệu nhu cầu hạ nhiệt đã củng cố kỳ vọng về chiến dịch tăng lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang đã tới hồi kết. Những hy vọng đó được củng cố bởi các dữ liệu khác vào thứ Năm cho thấy thị trường lao động đang dần nới lỏng. Nhiều người Mỹ nộp đơn xin trợ cấp thất nghiệp vào tuần trước và số người thất nghiệp đã tăng lên mức cao nhất trong hai năm vào giữa tháng 11.
Lợi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ đã phục hồi trở lại vào thứ Năm sau khi Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang San Francisco Mary Daly nói rằng còn quá sớm để tuyên bố chiến thắng trước lạm phát và các nhà hoạch định chính sách vẫn chưa nghĩ đến việc giảm chi phí đi vay. Tỷ giá tăng đã thúc đẩy đồng đô la Mỹ trên diện rộng, đè nặng lên giá vàng chững lại ở mức kháng cự kỹ thuật. Biến động có thể gia tăng trong những ngày tới, đặc biệt là khi Chủ tịch Fed Powell chuẩn bị tham gia vào cuộc trò chuyện bên lề tại Spelman College ở Atlanta, Georgia vào thứ Sáu. Điều quan trọng là các nhà giao dịch phải tập trung vào nhận xét của ông, trước những tín hiệu trái chiều gần đây và thông điệp không nhất quán từ ngân hàng trung ương. Các kịch bản có thể của Powell tối hôm nay:
1) Luận điệu diều hâu: Những bình luận diều hâu của Powell ủng hộ lãi suất cao hơn trong thời gian dài hơn có thể sẽ gây áp lực lên lợi suất trái phiếu Mỹ, tạo điều kiện cho sự tiếp tục phục hồi gần đây của đồng đô la Mỹ. Điều này có thể tác động tiêu cực đến cả giá vàng.
2) Luận điệu ôn hòa: Việc thiếu lực đẩy mạnh mẽ chống lại triển vọng chính sách tiền tệ ôn hòa được phản ánh qua giá cả thị trường có thể thuyết phục các nhà giao dịch mà Fed sắp đầu hàng, gây áp lực lên lợi suất và đồng bạc xanh. Kịch bản này xảy ra sẽ tạo hỗ trợ cho giá vàng tiếp tục tăng lên
Để ngăn chặn việc nới lỏng hơn nữa các điều kiện tài chính, điều có thể làm phức tạp thêm các nỗ lực nhằm khôi phục sự ổn định giá cả một cách bền vững, Powell có thể đưa ra quyết định, cam kết duy trì đường lối và duy trì lập trường hạn chế trong thời gian dài. Vị trí này có thể phá vỡ đà tăng được thấy trên thị trường chứng khoán và khu phức hợp kim loại quý trong vài tuần qua.


Tâm lý thị trường
Sự thay đổi không nhất quán giữa tỉ lệ thay đổi theo ngày và theo tuần của phe mua và phe bán không chỉ ra được tâm lý giao dịch nào rõ rệt ở đây. Thị trường đang thể hiện tâm lý lưỡng lự


Triển vọng kĩ thuật
Trên biểu đồ kỹ thuật khung D,vàng vẫn bị kẹt trong khu vực kháng cự 2050usd/oz và hỗ trợ 2036usd/oz được đánh dấu trong các xuất bản phía trước và chưa có bất cứ đột phá gì. Tuy nhiên, mây kumo tương lai đang chuyển từ xu hướng tăng mạnh về xu hướng tăng trung bình.

Trên biểu đồ H4, có thể thấy DXY đã hồi phục và tạo ra 1 phần sức ép cho giá vàng tuy nhiên với tâm lý lưỡng lự cùng dữ liệu ủng hộ đã không làm vàng giảm mạnh mà vàng đang di chuyển trong 1 kênh giảm ngắn hạn

Nếu DXY vượt lên trên mây ở giá trị 103.6 thì vàng sẽ chịu áp lực bán, mốc gỗ trợ H4 đầu tiên sẽ xung quanh khoảng 2036 và sau đó là 2028usd/oz và 2022usd/oz. Tuy nhiên, nếu DXY tiếp tục rơi tự do, vàng sẽ nhắm tới mức kháng cự 2062 và 2075usd/oz
Hợp đồng EOD đang chỉ ra những hợp đồng mua đang chiếm ưu thế hoàn toàn ngay từ khu vực 2040usd/oz và những hợp đồng bán đang chờ sẵn từ khu vực 2060 trở lên.

Điều này cho thấy thị trường vẫn đang hưng phấn với giá vàng. Tuy nhiên, việc giữ vị thế mua lâu hơn ở thời điểm này không phải là một ý kiến hay vì vàng đã tăng quá nhiều và những người mua có thể chốt lời bất cứ khi nào. Hãy nhìn vào khối lượng SPDR mua từ ngày 17-11 hơn 12 tấn nhưng họ bán ra mới được ½ số họ mua vào. Do vậy, xu hướng tăng vẫn còn nhưng việc chốt lời giảm giá có thể xảy ra bất cứ khi nào/ Và một khi nó diễn ra, tâm lý đám đông có thể kéo theo sự bán tháo ồ ạt. Chính vì thế, cần thận trọng tại thời điểm này.
Tôi đánh dấu lại những vùng kháng cự và hỗ trợ kĩ thuật tiềm năng như sau:
- Kháng cự: 2050, 2062, 2075usd/oz
- Hỗ trợ: 2022, 2028, 2036usd/oz
Cuối cùng, chúc bạn đọc một ngày T6 giao dịch hiệu quả, có nhiều lợi nhuận và có nhiều niềm vui. Hãy sử dụng khối lượng và số lượng vị thế mở hợp lý để có 2 ngày cuối tuần vui vẻ nha. Đừng quên rằng đây là nhận định giao dịch của cá nhân tôi, các bạn có thể tham khảo để xây dựng chiến lược giao dịch của các bạn và tôi không chịu trách nhiệm với những vị thế mở của các bạn.