تقرير CoinEx للأبحاث لشهر سبتمبر 2024: الفيدرالي يغذي صعود البيتكوين ويحول مخاوف الركود لفرصة
أصدرت CoinEx للأبحاث تقريرها الشامل عن سوق العملات المشفرة لشهر سبتمبر 2024. سوق العملات المشفرة مدفوعة بالتحولات الكبيرة في السياسات والتطورات التكنولوجية الجديدة. كان الحدث الأبرز هو خفض الاحتياطي الفيدرالي لسعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس؛ مما أدى إلى التفاؤل في الأسواق وألهم ارتفاعًا قويًا في الأصول ذات المخاطر، بما في ذلك العملات المشفرة. هذا الموقف المتشائم، الذي انعكس من خلال إجراءات مماثلة من البنك المركزي الأوروبي (ECB) وبنك إنجلترا (BoE)، عكس اتجاه السوق نحو الهبوط في وقت سابق، حيث قادت البيتكوين الارتفاع.
الاختراق الصعودي للبيتكوين
بدأ الشهر بالبيتكوين في حالة من عدم الاستقرار، حيث تم تداولها عند مستوى منخفض بلغ 52,700 دولار. ومع ذلك، بعد إعلان الاحتياطي الفيدرالي، ارتفعت عملة البيتكوين من مستوى 58,000 دولار إلى أعلى مستوى لها مؤخرًا عند 66,000 دولار، وارتفعت بشكل حاد لتغلق الشهر عند 63,300 دولار بمكاسب تزيد عن 20٪. انعكس هذا الارتداد على سوق العملات المشفرة الأوسع نطاقًا. مع تطلع البيتكوين الآن إلى مستوى المقاومة الحرج البالغ 70,000 دولار، تبدو التوقعات الكلية لبقية عام 2024 بناءة، لا سيما مع استمرار سريان سياسات الاحتياطي الفيدرالي.
مخاطر الركود
كانت الأسواق العالمية تراقب عن كثب سياسات البنك المركزي في سبتمبر. وأشارت التوقعات الأخيرة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، والتي أبقت تقديرات نمو الناتج المحلي الإجمالي ثابتة عند 2٪ لعامي 2025 و2026، إلى الثقة في مرونة الاقتصاد في تحمل التحولات المستمرة في السياسة. وفي الوقت نفسه، ظلت توقعات التضخم قابلة للإدارة. ومع ذلك، ومع ارتفاع معدلات البطالة المتوقعة، فإن إجراءات الاحتياطي الفيدرالي تعكس ظروف سوق العمل التي قد تواجه بعض الضغوط.
المصدر: الاحتياطي الفيدرالي
البيانات اعتبارًا من 18 سبتمبر 2024
USD/JPY - المتغير الرئيسي الذي يجب مراقبته
ومع ذلك، يراقب المتداولون في السوق عن كثب متغيرات مثل زوج العملاتUSD/ JPY، والذي قد يؤثر على تدفقات السيولة العالمية إذا واصل البنك المركزي الياباني مسار رفع أسعار الفائدة.
الابتكار التكنولوجي: شبكة البيتكوين الرئيسية الفركتالية
كان أحد أهم التطورات التكنولوجية خلال الشهر هو إطلاق شبكة Fractal Bitcoin الرئيسية في 9 سبتمبر. تعمل Fractal Bitcoin، وهي حل من الطبقة الثانية، على تعزيز كفاءة معاملات البيتكوين مع الحفاظ على التوافق مع شبكة البيتكوين الرئيسية. وهو يتيح ميزات موسعة، مثل رمز التشغيل OP_CAT، مما يتيح للمطورين اختبار وظائف جديدة دون المساس بالنظام الأساسي. وقد وضع هذا الابتكار عملة Fractal Bitcoin بين أفضل ثلاث سلاسل لإثبات العمل من حيث معدل التجزئة، بدعم من مجمع التعدين ViaBTC، حيث أصبحت CoinEx أول بورصة تدرج رمز FB الأصلي الخاص بها. للاطلاع على تحليل CoinEx لـ Fractal Bitcoin، يُرجى الرجوع إلى ”Fractal Bitcoin: الشبكة الرائدة للبيتكوين - تحليل الابتكار التقني والتحديات“.
التحديات في نظام تون (Ton) البيئي
بينما كان سوق العملات المشفرة متفائلًا، واجهت بلوكتشين Ton تحديات مع رمزيها الجديدين، CATI وHMSTR. فقد كان أداء كلا الرمزين ضعيفًا بعد الإطلاق، مع انخفاض بنسبة 55٪ و35٪ على التوالي. وهناك مخاوف بشأن استدامة نموذج ”النقر للربح“، حيث أن تشبع السوق قد يحد من جاذبية المشاريع المماثلة. سيعتمد مستقبل نظام تون البيئي إلى حد كبير على قدرته على تقديم عروض قيمة فريدة للحفاظ على النمو طويل الأجل.
جنون الرمز المميز (التوكن) الميمي الذي أشعلته وسائل التواصل الاجتماعي
شهد شهر سبتمبر أيضًا إحياء رموز ميمية، مدفوعة بالاتجاهات الفيروسية على وسائل التواصل الاجتماعي. أثارت الرموز المميزة التي تحمل طابع الحيوانات، مثل مو دينج (فرس النهر القزم من تايلاند)، وطيور البطريق (PESTO)، والضفادع (OMOCI)، اهتمام المضاربين، لا سيما على سلسلة البلوكشين لسولانا. انتعش مستوى إنشاء التوكنات اليومية على Pump.Fun إلى المستويات المرتفعة التي شهدناها سابقًا هذا العام. وعلى الرغم من أن الرموز الميمية قد حظيت بالاهتمام، إلا أنها شديدة التقلب، ويُنصح المستثمرون بتوخي الحذر وسط هذه الضجة.
استشراف المستقبل: البيانات الاقتصادية ومعنويات السوق
على الرغم من التباطؤ في تدفقات العملات المستقرة. أغلق شهر سبتمبر على 2.9 مليار دولار، مما يعكس ثقة المستثمرين المستمرة في السوق. مع بداية شهر أكتوبر، سيراقب المشاركون في السوق عن كثب البيانات الاقتصادية والانتخابات الأمريكية، والتي يمكن أن تغذي الموجة التالية من النشاط في مجال العملات المشفرة.
في الختام، كان شهر سبتمبر 2024 شهرًا محوريًا بالنسبة للعملات المشفرة؛ حيث لعبت سياسات الاقتصاد الكلي والابتكار التكنولوجي واتجاهات المضاربة أدوارًا مهمة في تشكيل مسار السوق. وفي ظل الموقف النقدي العالمي الأكثر تيسيرًا والتقدم التكنولوجي، تظل التوقعات إيجابية مع اقتراب عام 2025.
نبذة عن CoinEx
تأسست CoinEx في عام 2017، وهي منصة عالمية لتداول العُملات المشفرة ملتزمة بتسهيل تداول العُملات المشفرة. وتوفر المنصة مجموعة من الخدمات، بما في ذلك التداول الفوري والعقود الآجلة، والتداول بالرافعة المالية، والمبادلات، وصناع السوق الآلي (AMM)، وخدمات الإدارة المالية لأكثر من 10 ملايين مستخدم في أكثر من 200 دولة ومنطقة. ومنذ تأسيسها، التزمت CoinEx بثبات بمبدأ خدمة ”المستخدم أولاً“. مع النية الصادقة لرعاية بيئة تداول عملات مشفرة عادلة ومحترمة وآمنة. تتيح CoinEx للأفراد ذوي المستويات المختلفة من الخبرة الوصول إلى عالم العملات المشفرة دون عناء من خلال تقديم منتجات سهلة الاستخدام.
لا تزال CoinEx للأبحاث ملتزمة بتقديم تحليلات ورؤى متعمقة حول سوق العملات المشفرة المتطور، مما يساعد المستثمرين على التنقل عبر التعقيدات والفرص التي تنتظرهم.